，巨浪滔天，金山寺很快就被大水淹沒了大半。法海和尚沒有想到白素貞會有如此強大的法術，他一邊穩住金山寺，不讓其被完全沖垮，一邊繼續與白素貞對抗。
水漫金山的這場大戰，可謂是驚天動地。周圍的百姓看到江水氾濫，紛紛逃離家園。而白素貞眼中只有金山寺中的許仙，她不顧一切地驅使著江水，想要衝破金山寺的防線。小青也在一旁協助白素貞，與金山寺的和尚們激烈戰鬥。
這場大戰持續了很久，雙方都已經精疲力竭。金山寺在大水的衝擊下搖搖欲墜，法海和尚雖然全力抵抗，但也漸漸有些支撐不住。而白素貞因為長時間施展如此強大的法術，法力也在不斷消耗，身體越來越虛弱。
就在雙方僵持不下的時候，天空中突然出現了奇異的光芒。原來是觀音菩薩顯靈了。觀音菩薩慈悲地看著下方的眾生，她深知白素貞與許仙之間的愛情是真心的，同時也明白法海和尚是出於對許仙的保護才這樣做，只是方法過於偏激。觀音菩薩施展法力，讓大水漸漸退去，平息了這場戰亂。
在觀音菩薩的調解下，白素貞和法海和尚暫時停止了爭鬥。許仙也從金山寺中被放了出來。然而，這場大戰造成的後果卻是嚴重的，許多無辜的百姓因為水患失去了家園，甚至有人在戰亂中喪生。白素貞雖然成功救出了許仙，但她也為自己造成的災難感到深深的自責。
此後，白素貞和許仙回到杭州城，他們繼續經營藥鋪，並且更加努力地幫助百姓，以彌補水漫金山所帶來的傷害。而這個故事，也在民間流傳開來，成為了人們口中一段悽美而又傳奇的愛情故事，水漫金山這個成語也由此而生，用來形容大水瀰漫，也比喻力量強大，氣勢磅礴。